FD vs SIP: கடந்த 10 ஆண்டுகளில் எந்த முதலீடு அதிக வருமானத்தை அளித்தது?
பிக்சட் டெபாசிட் (FD) மற்றும் எஸ்ஐபி (SIP) ஆகியவை நீண்ட கால முதலீடுகளுக்கான பிரபலமான தேர்வுகளாக உள்ளது. கடந்த 10 ஆண்டுகளில் எது சிறப்பாகச் செயல்பட்டது என்பதை விரிவாக இக்கட்டுரையில் பார்க்கலாம்.
பிக்சட் டெபாசிட் Vs எஸ்ஐபி முதலீடு
இந்தியாவில் நீண்ட கால முதலீடுகளைப் பொறுத்தவரை, மக்கள் தேர்ந்தெடுக்கும் இரண்டு பொதுவான விருப்பங்கள் நிலையான வைப்புத்தொகை எனப்படும் பிக்சட் டெபாசிட்கள் (FDs) மற்றும் முறையான முதலீட்டுத் திட்டங்கள் எனப்படும் எஸ்ஐபி (SIPs). FDகள் பாதுகாப்பானதாகவும் பாதுகாப்பானதாகவும் கருதப்பட்டாலும், மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் உள்ள SIPகள் அதிக வருமானத்திற்கு பிரபலமாகிவிட்டன. ஆனால் கடந்த 10 ஆண்டுகளில் (2015 முதல் 2025 வரை) எது உண்மையில் சிறப்பாகச் செயல்பட்டது? எளிய எடுத்துக்காட்டுகளுடன் அதை விரிவாக பார்க்கலாம்.
FD vs SIP
பிக்சட் டெபாசிட் (FD) என்பது ஒரு வங்கியில் ஒரு முறை நிலையான காலத்திற்கு செய்யப்படும் ஒரு மொத்த முதலீடாகும். வருமானம் முன்னரே தீர்மானிக்கப்பட்டது மற்றும் பாதுகாப்பானது. ஓய்வு பெற்றவர்களைப் போல குறைந்த ஆபத்துள்ள முதலீடுகள் மற்றும் நிலையான வருமானத்தை விரும்பும் மக்களுக்கு இது சரியானது.
மறுபுறம், ஒரு முறையான முதலீட்டுத் திட்டம் (SIP) என்பது ஒவ்வொரு மாதமும் ஒரு நிலையான தொகையை மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில், குறிப்பாக ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்வதை உள்ளடக்கியது. வருமானம் உத்தரவாதம் அளிக்கப்படவில்லை, ஆனால் காலப்போக்கில், சந்தையுடன் இணைக்கப்பட்ட வருமானம் காரணமாக SIPகள் அதிக வளர்ச்சியை வழங்கியுள்ளன.
2015 மற்றும் 2025க்கு இடையில் FD எவ்வாறு செயல்பட்டது?
2015 ஆம் ஆண்டில், பல வங்கிகள் FDகளுக்கு ஆண்டுக்கு 7.5% முதல் 8.5% வரை கவர்ச்சிகரமான வட்டி விகிதங்களை வழங்கி வந்தன. இருப்பினும், 2017க்குப் பிறகு, வட்டி விகிதங்கள் குறையத் தொடங்கின. கோவிட் 19 (2020–2021) காலத்தில், FD விகிதங்கள் கணிசமாகக் குறைந்தன. சில நேரங்களில் 4.5% வரை குறைந்தன. 2023 முதல், விகிதங்கள் சற்று மேம்பட்டுள்ளன, சராசரியாக 6.5% முதல் 7.5% வரை.
ஒருவர் 2015 ஆம் ஆண்டில் சராசரியாக 8.25% என்ற விகிதத்தில் 10 ஆண்டுகளுக்கு ஒரு FD யில்ரூ.1 லட்சம் முதலீடு செய்தார் என்று வைத்துக்கொள்வோம். 2025 ஆம் ஆண்டில், முதிர்வுத் தொகை தோராயமாகரூ.2.21 லட்சமாக இருக்கும். மொத்த வருமானம்ரூ.1.21 லட்சம். இது உத்தரவாதம் ஆனால் முழுமையாக வரி விதிக்கப்படும்.
10 ஆண்டுகளில் SIP எவ்வாறு செயல்பட்டது?
இப்போது, 2015 முதல் SIP மூலம் ஒரு பங்கு மியூச்சுவல் ஃபண்டில் மாதத்திற்குரூ.1,000 முதலீடு செய்யத் தொடங்கிய ஒரு முதலீட்டாளரை எடுத்துக் கொள்ளலாம். பல ஆண்டுகளாக, சந்தை ஏற்ற இறக்கங்கள் இருந்தபோதிலும், பெரும்பாலான நல்ல மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் சராசரி ஆண்டு வருமானத்தை (CAGR) 11% முதல் 14% வரை வழங்கின.
ஒரு SIP கால்குலேட்டரைப் பயன்படுத்தி,ரூ.1,000/மாதம் 10 ஆண்டுகளுக்கு 12% CAGR இல் முதலீடு செய்யப்பட்டால், முதலீடு செய்யப்பட்ட மொத்தத் தொகைரூ.1.2 லட்சமாக இருக்கும். ஆனால் இறுதி மதிப்பு சுமார்ரூ.2.35 லட்சமாக இருக்கும். அதனால் கிடைக்கக்கூடிய லாபம்ரூ.1.15 லட்சம் ஆகும்.
இந்த சிறிய எடுத்துக்காட்டில் FD மற்றும் SIP இரண்டும் ஒரே மாதிரியான இறுதி மதிப்புகளைக் கொடுப்பதாகத் தோன்றினாலும், SIP 10 ஆண்டுகளில்ரூ.1.2 லட்சத்தை மட்டுமே கொடுத்துள்ளது. அதேசமயம் FD க்கு முழுரூ.1 லட்சம் முன்கூட்டியே தேவைப்பட்டது. SIP சிறந்த வரித் திறனையும் அளித்தது.
மாதம் ரூ.5,000, 10 ஆண்டுகளுக்கு
மற்றொரு உதாரணத்தைப் பார்ப்போம். ரூ.5,000 மாதாந்திர SIP vs ரூ.6 லட்சம் FD (மொத்த தொகை) எப்படி என்று காணலாம்.
FD முதலீடு:
-தொகை: ரூ.6,00,000 (மொத்த தொகை)
-காலம்: 10 ஆண்டுகள்
-வட்டி விகிதம்: 6.75% (சராசரி)
-முதிர்வு மதிப்பு: ரூ.8.33 லட்சம்
-லாபம்: ரூ.2.33 லட்சம்
SIP முதலீடு:
-தொகை: ரூ.5,000/மாதம் = 10 ஆண்டுகளில்ரூ.6,00,000
-CAGR: 12%
-முதிர்வு மதிப்பு: ரூ.11.6 லட்சம்
-லாபம்: ரூ.5.6 லட்சம்
SIP அதே ரூ.6 லட்சம் முதலீட்டில் இரு மடங்குக்கும் அதிகமான வருமானத்தை அளித்தது. கூட்டுத்தொகை மற்றும் பங்கு வளர்ச்சியின் சக்தி SIP நிலையான வருமானத்தை விஞ்ச உதவியது.
பாதுகாப்பு மற்றும் ஆபத்து ஒப்பீடு
FDகள் வங்கியால் ஆதரிக்கப்படுகின்றன மற்றும் DICGC திட்டத்தின் கீழ்ரூ.5 லட்சம் வரை காப்பீடு செய்யப்படுகின்றன. சந்தை ஆபத்து இல்லை, இது பழமைவாத முதலீட்டாளர்களுக்கு ஏற்றதாக அமைகிறது. SIPகள், இருப்பினும், சந்தை ஏற்ற இறக்கங்களுக்கு உட்பட்டவை.
ஆனால் நீங்கள் எவ்வளவு காலம் முதலீடு செய்கிறீர்களோ, அவ்வளவு அதிகமாக நீங்கள் வளர்ச்சியைக் காண்பீர்கள். 7 முதல் 10 ஆண்டு கால எல்லை கொண்ட முதலீட்டாளர்களுக்கு, SIPகளில் உள்ள ஆபத்து சராசரியாகக் குறைக்கப்படுகிறது. சுருக்கமாக பார்த்தால் FD பாதுகாப்பானது, ஆனால் SIP நீண்ட கால வளர்ச்சிக்கு சிறந்ததாகும்.
வரி தாக்கங்கள்
FD வட்டி வருமானம் உங்கள் மொத்த வருமானத்தில் சேர்க்கப்பட்டு, உங்கள் ஸ்லாப்பின் அடிப்படையில் வரி விதிக்கப்படுகிறது. நீங்கள் 20% அல்லது 30% வரி அடைப்பில் இருந்தால், நீங்கள் வட்டியில் ஒரு பகுதியை வரியாக இழக்கிறீர்கள்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் வரி
SIPகள் (ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளில்) மூலதன ஆதாயங்களாக வரி விதிக்கப்படுகின்றன:
-1 வருடத்திற்குப் பிறகு விற்கப்பட்டால், நீண்ட கால மூலதன ஆதாயங்கள் (LTCG) வரி பொருந்தும்.
-வருடத்திற்குரூ.1 லட்சம் வரையிலான லாபம் வரி விலக்கு.
-ரூ.1 லட்சத்திற்கு மேல், நீங்கள் 10% LTCG மட்டுமே செலுத்துகிறீர்கள்.
இது நீண்ட கால முதலீட்டாளர்களுக்கு SIP-ஐ மிகவும் வரி-திறனுள்ள விருப்பமாக மாற்றுகிறது.
பணவீக்க தாக்கம்
பணவீக்கம் காலப்போக்கில் பணத்தின் உண்மையான மதிப்பைக் குறைக்கிறது. எடுத்துக்காட்டாக, பணவீக்கம் 6% ஆகவும், உங்கள் FD 6.5% ஆகவும் இருந்தால், உங்கள் உண்மையான வருமானம் வெறும் 0.5% மட்டுமே. SIPகள், 10–12% வழங்குவதன் மூலம், பணவீக்கத்தை வசதியாக முறியடித்து, உங்கள் செல்வத்தை உண்மையான அடிப்படையில் வளர்க்கின்றன.
கடந்த 10 ஆண்டுகளில், இந்தியாவில் சராசரி பணவீக்கம் சுமார் 5–6% ஆக உள்ளது. FDகள் அதைத் தொடர்ந்து வருகின்றன, ஆனால் SIPகள் அதை விட அதிகமாக உள்ளன.
FD அல்லது SIP?
மூலதனத்தைப் பாதுகாப்பதற்கும், உறுதியான வருமானத்தை வழங்குவதற்கும் FDகள் சிறந்தவை. ஆனால் உங்கள் இலக்கு செல்வத்தை வளர்ப்பது, பணவீக்கத்தை வெல்வது மற்றும் எதிர்கால இலக்குகளுக்கு (வீடு, திருமணம் அல்லது ஓய்வூதியம் போன்றவை) ஒரு நிதியை உருவாக்குவது என்றால், SIP ஒரு சிறந்த தேர்வாகும்.
10 வருட முதலீட்டு பயணத்திற்கு:
-FD ஆண்டுக்கு சுமார் 6–7% நிலையான, பாதுகாப்பான வருமானத்தை அளித்தது.
-நிதி செயல்திறனைப் பொறுத்து SIP 10–14% அதிக வருமானத்தை அளித்தது.
சந்தை அபாயத்துடன் கூட, SIPகள் அதிக செல்வத்தை உருவாக்கி சிறந்த வரி சலுகைகளை வழங்கின.
நீங்கள் குறுகிய கால பாதுகாப்பை தேடுகிறீர்கள் என்றால், FD-ஐ தேர்வு செய்யவும். நீண்ட கால வளர்ச்சிக்கு திட்டமிடுகிறீர்கள் என்றால், SIP-ஐ தேர்வு செய்யவும். பல சந்தர்ப்பங்களில், புத்திசாலித்தனமான முதலீட்டாளர்கள் இரண்டையும் ஒன்றாக பயன்படுத்துகிறார்கள். குறிப்பாக அவசர நிதிகளுக்கு FD-யையும், செல்வத்தை உருவாக்க SIP-யையும் சிறந்ததாக இருக்கிறது என்று நிதி ஆலோசகர்கள் கூறுகிறார்கள். சரியான திட்டமிடல் மற்றும் பொறுமையுடன், SIP-கள் FD-களை விட வேகமாக உங்கள் நிதி இலக்குகளை அடைய உதவும்.